كيف يمكن التلاعب بالتدفقات النقدية للشركة؟

التلاعب بالتدفقات النقدية للشركة، عند مراجعة القوائم المالية للشركة أو قائمة الدخل تجد تفصيلاً لحركة التدفقات النقدية (تدفق مالي). ظاهريًا، يشير التدفق النقدي إلى الفرق بين مقدار الأموال التي يتم جمعها مقابل ما يتم إنفاقه على العمليات.

التلاعب بالتدفقات النقدية للشركة

 الأمر ليس بهذه البساطة دائمًا. تدرك الشركات تمامًا أن المستثمرين والمقرضين يراقبون بيانات التدفق النقدي الخاصة بهم.

– يلجأ بعض المحاسبين في بعض الأحيان إلى التلاعب بالتدفق النقدي ليظهر أعلى مما ينبغي، لأن ارتفاع التدفق النقدي مؤشر على الصحة المالية. يمكن أن يؤدي التدفق النقدي الأفضل إلى ارتفاع التصنيفات وانخفاض أسعار الفائدة.

– غالبًا ما تقوم الشركات بتمويل عملياتها عن طريق زيادة رأس المال أو عن طريق الديون، ومن المفيد للغاية أن تكون قادرًا على تقديم صورة لشركة سليمة ماليًا.

طرق مختلفة للتعامل مع التدفق النقدي التشغيلي

تغيير الحسابات المستحقة الدفع

يجب على المحاسبين تحديد متى يتم تسجيل المدفوعات التي قامت بها الشركة، والتي يتم تسجيلها ضمن الحسابات المستحقة الدفع أو المستحقة الدفع.

– لنفترض أن الشركة تكتب شيكًا ولا تخصم المبلغ المستحق قبل إيداع الشيك فعليًا، مما يسمح بالإبلاغ عن الأموال في التدفق النقدي التشغيلي كنقد في متناول اليد.

هناك طريقة أخرى قد تلجأ إليها الشركة وهي آلية السحب على المكشوف، حيث تسمح المبادئ المحاسبية المقبولة عمومًا بإضافة السحب على المكشوف إلى الحسابات الدائنة ومن ثم دمجها مع التدفق النقدي التشغيلي، مما يجعلها تبدو أكبر مما ينبغي.

اقرأ أيضًا:  العملات الرقمية ليست نقود ولا تهدد هيمنة الدولار الأمريكي

سوء استخدام النقد غير التشغيلي

– تحقق الشركات في بعض الأحيان دخلاً من عمليات لا تتعلق بنشاطها التجاري المعتاد، مثل التداول في سوق الأوراق المالية.

– هذه الاستثمارات عادة ما تكون قصيرة الأجل ولا علاقة لها بقوة النموذج الأساسي للشركة.

إذا قامت الشركة بإضافة هذه الأموال إلى التدفق النقدي التشغيلي العادي، فإنها تعطي الانطباع بأنها تحقق بانتظام إيرادات أكثر من خلال عملياتها النموذجية مما تفعله بالفعل.

الذمم المدينة والتدفقات النقدية

– حسابات رأس المال العامل هي المسؤولة بشكل مباشر عن إعداد تقارير التدفق النقدي.

– تعمل الحسابات المدينة على زيادة التدفقات النقدية، بينما تعمل الحسابات الدائنة على تقليل التدفقات النقدية.

– يمكن للشركة تضخيم تدفقاتها النقدية بشكل مصطنع عن طريق تسريع وتيرة تسجيل الأموال الواردة وتأخير تسجيل الأموال الخارجة حتى الفترة التالية.

– وهو مثل تأخير تسجيل الشيكات الكتابية. هذه مجرد إصلاحات قصيرة المدى. ومن خلال تسريع المستحقات للفترة الحالية، تقوم الشركة فعليا بتخفيضها للفترة القادمة.

شاهد أيضا:  تحول محتمل في موقف السياسة النقدية

بيع حسابات القبض

يجوز للشركات توريق حساباتها المستحقة القبض، مما يعني أنها تبيع مستحقاتها المستحقة (أي الأموال التي من المؤكد تحصيلها ولكن لم يتم تحصيلها بعد) إلى شركة أخرى مقابل مبلغ مقطوع، مما يقلل من طول الفترة التي تظل فيها المستحقات مستحقة ، وهذا يؤدي إلى تضخيم أرقام التدفقات النقدية التشغيلية لفترة قصيرة.

إحدى طرق التعامل مع الاحتيال المحاسبي المحتمل هي النظر إلى التدفق النقدي الحر. يتم حساب التدفق النقدي الحر على أنه التدفق النقدي التشغيلي مطروحًا منه النفقات الرأسمالية، مما يكشف عن مقدار التدفق النقدي الموجود بالفعل مقابل التدفق النقدي المبلغ عنه..

شاهد أيضا: مؤسسة TON تتحالف مع HashKey